فرمول محاسبه
جریان نقد عملیاتیبدهی های جاری
مشخصات اندازه‌گیری
- واحد اندازه‌گیری
- نسبت
- تناوب اندازه‌گیری
- فصلی، سالانه
- تناوب گزارش‌دهی
- سالانه
- نوع شاخص
- پسرو
توضیحات
نسبت جاری و آنی به موجودی دارایی‌ها در یک لحظه نگاه می‌کنند، ولی این نسبت به توان واقعی عملیات در تولید نقد در طول دوره توجه دارد. شرکتی با نسبت جاری خوب و جریان نقد عملیاتی ضعیف، تعهداتش را با فروش دارایی یا وام جدید می‌پردازد و این وضعیت پایدار نیست.
پرسش‌های کلیدی عملکرد
نقد حاصل از عملیات برای تعهدات کوتاه‌مدت کافی است؟
برای پرداخت بدهی‌ها به وام جدید وابسته‌ایم؟
توان نقدی عملیات در حال بهبود است؟
مثال‌های محاسباتی
جریان نقد عملیاتی سالانه شرکتی ۶٫۶ میلیارد ریال و بدهی‌های جاری آن ۱۲ میلیارد ریال است. طبق فرمول جریان نقد عملیاتیبدهی های جاری نسبت جریان نقد عملیاتی ۶۶۰۰۰۰۰۰۰۰۱۲۰۰۰۰۰۰۰۰۰=۰.۵۵ نسبت است.
خطاهای رایج در تفسیر شاخص
- مقایسه جریان نقد یک فصل با کل بدهی‌های جاری.
- اثر دریافت‌های غیرعادی یک دوره.
- بی‌توجهی به زمان‌بندی سررسید بدهی‌ها.